結構型商品最新消息

信用評等機構穆迪(Moody’s)於2021/7/13調整本行境外結構型商品發行機構瑞士商瑞士信貸銀行股份有限公司倫敦分行(Credit Suisse AG, London Branch) 長期發行人信用評級從Aa3調降A1，展望由「負面」調至「穩定」。

國際信用評等機構標準普爾(Stardard & Poor's)於2021/3/30宣布，維持瑞士信貸銀行(Credit Suisse AG)和其他核心營運子公司長短期發行人違約評級「A + / A-1」，以及瑞士信貸集團(Credit Suisse Group AG)長期發行人違約評級「BBB +」，將瑞士信貸集團的展望從穩定下調至負面；因瑞士信貸集團(Credit Suisse Group AG)可能因為一家美國避險基金的主要經紀業務暴險招致重大損失。標準普爾認為瑞信擁有強大的資本實力和穩健的基礎收益，可以管理潛在的財務損失，然而此事件引發了對於瑞士信貸銀行集團風險管理質量、集團風險偏好、風險報酬充分性的疑問，因此將集團展望由穩定下調至負向。

2021/03/29瑞士信貸於官方網站發出公告，內容提及因美國Archegos避險基金未能履行瑞士信貸與他行發出的追加保證金追繳要求，

瑞士信貸和其他銀行正在退出這些部位，預期可能對瑞士信貸第一季度業績產生非常重大的影響，股價因此產生震盪。

 

詳細內容請參閱http://structurednotes-announce.tdcc.com.tw/Snoteanc/

穆迪投資者服務公司(Moody’s) 於2020/12/1調整本行境外結構型商品交易上手瑞士商瑞士信貸銀行股份有限公司(Credit Suisse AG)長期發行人違約(Long Term Senior Unsecured)一個評級，由A1調升至Aa3，長期發行人違約信評展望調整為「穩定」。

穆迪投資者服務公司(Moody’s) 於2020/12/1調整本行境外結構型商品交易上手瑞士商瑞士信貸銀行股份有限公司(Credit Suisse AG)長期發行人違約(Long Term Senior Unsecured)一個評級，由A1調升至Aa3，長期發行人違約信評展望調整為「穩定」。

穆迪投資者服務公司(Moody’s) 於2020/10/2調整本行境外結構型商品交易上手英商摩根士丹利國際股份有限公司(Morgan Stanley & Co. International Plc.)長期發行人違約(Long Term Senior Unsecured)一個評級，由A1調升至Aa3，長期發行人違約信評展望調整為「穩定」。

惠譽國際評級公司(Fitch) 於2020/05/29下調本行境外結構型商品交易上手法商法國興業銀行項下兩發行機構SG ISSUER以及Societe Generale長期發行人違約(Long-term issuer default rating)一個評級，由A調降至A-，長期發行人違約信評展望調整為「穩定」；優先主順位債券信評 (Senior Preferred debt rating)一個評級，由A+調降至A。

標準普爾(Stardard & Poor's) 於2019年4月5日，將發行機構-BNP Paribas Issuance B.V.及保證機構-法國巴黎銀行(BNP Paribas)的長期信用評等(Long-Term issuer credit ratings)由A調升至A+，信評展望為穩定。

因應「M&G收益優化基金A(歐元避險) (M&G Optimal Income Fund)」於基準日期2019/03/08移轉併入M＆G 收益優化基金A(歐元)，故轉換調整境外結構型商品連結標的期初價格，相關產品條件相對應調整如下，期末價格將以調整後之連結標的期初價格做評價，不影響產品架構及到期損益計算方式，詳情請洽本行理財專員。

 

 

 

2019/02/21瑞士銀行於TDCC公告，瑞銀將對法國法庭在跨境問題上的判決提出上訴。內容提及瑞銀被法國初審法院判決瑞銀(UBS AG)和瑞銀法國(UBS France) SA觸犯非法勸誘和稅收詐欺收益洗錢罪，並分別判處37億歐元和1500萬歐元罰金，以及民事賠償金8億歐元。

  惟瑞銀質疑判決並未受到任何具體證據支持瑞銀集團客戶顧問在法國境內勸誘任何法國客戶在瑞士開設帳戶，也沒有可靠證據支持稅收詐欺的洗錢指控。瑞銀將對判決提出上訴。(詳情請見附件)

穆迪(Moody’s) 於2018年4月11日，將境外結構型商品保證機構-法國興業銀行(SG)長期債務信用評等(Long-Term deposit and senior unsecured debt ratings)由”A2”調升至”A1”，信評展望為”穩定。

因應「安碩那斯達克生物科技ETF (IBB UQ)」於基準日期2017/12/1進行股數分割(分割比例3:1)調整，相關產品條件相對應調整如附件一，詳情請洽本行理財專員。

法商法國巴黎銀行股份有限公司台北分公司通知，「法國巴黎銀行保證之15年期(2029年到期)美元計價發行機構每月可提前買回連結道瓊歐盟50指數與歐元兌美元即期匯率每日計息結構型商品(無擔保) – P025」將執行發行機構提前買回權利，並於2017/07/31以面額100%並加計應計配息提前買回。

標普(S&P) 於2016年6月6日，將瑞士銀行股份有限公司(UBS AG)之長期發行機構評等(Long-Term Issuer Rating)由”A”調升至”A+”，信評展望為”穩定”。

惠譽(Fitch) 於2016年6月14日，將瑞士銀行股份有限公司(UBS AG)之長期發行機構評等(Long-Term Issuer Rating)由”A”調升至”A+”，信評展望為”穩定”。

謹此說明英商巴克萊銀行(Barclays Bank PLC)通知本行，將於2016年7月7日以相當於面額100%之金額提前贖回「英商巴克萊銀行十年期美元計價雙區間（匯率與股價指數）每日計息可買回結構型商品（ISIN：XS0989248173）（無擔保及無保證機構）-P002」全部單位數。 

通知內容如下： 

發行機構英商巴克萊銀行股份有限公司（Barclays Bank PLC）依據本商品中文產品說明書第一章第18條第(1)項之發行機構提前贖回– 發行機構買回權條款，於2016年5月9日給予本商品之提前贖回通知。 

發行機構將於2016年7月7日（即為「可選現金贖回日」），以支付相當於本商品面額100%之金額（「可選現金交割金額」）贖回本商品全部單位數。

謹此通知標準普爾(Standard & Poor’s)於2016年3月11日，將法商法國巴黎銀行股份有限公司（“擔保機構”）及 BNP Paribas Arbitrage Issuance B.V. (“發行機構”)之長期發行機構評等(Long-Term Issuer Rating)由”A+”調降至”A”，信評展望為”穩定”。 

標準普爾降評之主要理由為： 法國巴黎銀行未能就其原信用評等級別建立足夠之額外吸損能力(additional loss-absorbing capacity)以緩衝資本損失。然而，標準普爾確認，鑒於法國巴黎銀行固有信用保持不變，維持其次級債(subordinated debt)及初級次級債(junior subordinated debt) 評等。此外，標準普爾對法巴給予穩定展望，期望法巴持續加強並維持其認為適當的資本水準，展示強勁的經營業績。 

擔保機構確認，上述由標準普爾作出的信用評等調整並不會影響其作為由發行機構發行之境外結構型商品(offshore structured products)擔保人而須履行的保證義務。

謹此通知巴克萊集團(Barclays Group)於2016年1月21日，對外宣布將於依法取得一切必要之主管機關核准並依序完成歇業相關事宜後，中止英商巴克萊銀行台北分行 (Barclays Bank PLC-Taipei Branch)之營業。 

公告內容如下： 

巴克萊集團擬於依法取得一切必要之主管機關核准並依序完成歇業相關事宜後，終止英商巴克萊銀行台北分行之營業。英商巴克萊銀行台北分行就英商巴克萊銀行依境外結構型商品管理規則發行並於台灣銷售之境外結構型商品擔任發行人。發行人業務終止之時間將於適當時點另行通知。 就已發行之結構型商品，英商巴克萊銀行臺北分行無意影響產品下的任何責任之履行。英商巴克萊銀行將不再依境外結構型商品管理規則發行新一期之結構型商品。

謹此通知穆迪(Moody’s)於2016年1月11日，將瑞士商瑞士信貸銀行股份有限公司之長期發行機構評等(Long-Term Issuer Rating)及優先順位無擔保債券評等(Senior Unsecured Debt Rating)均由”A1”調降至”A2”，信評展望為”穩定”。 

穆迪降評之主要理由為：在瑞士信貸執行策略計劃期間，未來兩年之盈利能力仍較為疲弱，考量了包含重組成本、部分業務退出清算產生之成本、以及公司發展業務之新增投資成本。穆迪並認為這些增加的成本很可能部分地抵消了未來兩年間來自銀行組織再造計劃中實現之成本節約，以及銀行執行成長策略中伴隨的業務調整及更高收益。 穆迪並關切一些非管理階層所能控制之環境因素(例如訴訟支出)。穆迪對於瑞士信貸已完成的融資項目作出了正面評價，但關切銀行對於實施與基準信用評估baa1不同之新策略的執行風險。

2015/08/24發行之【N027】英商巴克萊銀行６個月美元計價連結一籃子股票固定利率每月記憶可買回結構型商品（無擔保及無保證機構）-美元，依配息公式配息0.8334%。(2015/11/30)